Čtvrtletní zpráva (definice, formát) | Jak to funguje?

Co je čtvrtletní zpráva?

Čtvrtletní zprávy jsou neauditované finanční zprávy, což jsou souhrnné verze finančních výkazů, které zveřejňují veřejné společnosti každé tři měsíce (čtvrtletí) za účelem splnění požadavků na dodržování předpisů. Tyto zprávy pomáhají při snižování informační asymetrie i při snižování pravděpodobnost případného obložení okna.

Jak to funguje?

  • Tyto zprávy jsou ukládány komisi pro cenné papíry a burzu.
  • Obvykle se jedná o neauditované zprávy.
  • Tyto údaje lze použít pro srovnávací analýzu.
  • Lze jej použít pro účely hodnocení meziročního výkonu společnosti.
  • V souladu s požadavkem dodržování předpisů musí všechny veřejně obchodované společnosti podávat čtvrtletní zprávy komisi pro cenné papíry a burzy.
  • U nekótovaných společností mohou klíčové zúčastněné strany požádat o vydání těchto zpráv výbor pro vztahy s investory. Výkazy zisků a ztrát obvykle nejsou k dispozici veřejnosti.
  • Za normálních okolností má zúčastněná strana nebo investor přístup k těmto zprávám z provize cenných papírů a směny.
  • Jsou k dispozici jako formulář 10Q v rámci provize cenných papírů a směny.
  • Podobně jsou výroční zprávy k dispozici jako zprávy 10 tis.
  • Investor nebo analytik proto může navštívit elektronické systémy sběru, analýzy a vyhledávání dat nebo EDGAR SEC pro přístup k 10Q.
  • Musí předat název společnosti do vyhledávacího pole EDGAR.

Požadavky

  1. Čtvrtletní zprávy se podávají podle článku 41 dohody o zařazení na seznam.
  2. Od čtvrtletí a na konci 45 dnů by měly být zprávy ukládány.
  3. Zpráva by měla sestávat z aktuálního čtvrtletí, srovnatelných čtvrtletních a meziročních údajů.
  4. Měl by vykazovat celkové hrubé výnosy, provozní výdaje, peněžní toky a čistý zisk.

Formát čtvrtletní zprávy

  1. Měl by zahrnovat krátkou zprávu představenstva, pokud má být sdílena se zúčastněnými stranami.
  2. Měly by zdůraznit výkonnost financí končících ve čtvrtletí.
  3. Mělo by poskytnout rozvahu.
  4. Měl by poskytovat výkaz zisku a ztráty a výkaz peněžních toků.

Příklad čtvrtletní zprávy

Vezměme si příklad úvěrové agentury XYZ. Agentura plánuje vydat čtvrtletní zprávu za první čtvrtletí. Požádala svého tajemníka společnosti, aby připravil návrh této zprávy. Všechny finanční podrobnosti byly sdíleny s úvěrovou agenturou XYZ. Pomozte tajemníkovi společnosti připravit tuto zprávu.

Zpráva z představenstva,

Představenstvo schválilo zveřejnění neauditovaných finančních výkazů za čtvrtletí končící 31. 3. 2019. Představenstvo se těší, že může sdílet finanční prostředky s kladnými čísly se zúčastněnými stranami. Správní rada přijala další strategické iniciativy, které by dále pomohly zlepšit finanční podmínky podnikání.

U čtvrtletí končícího 1 je rozvaha následující: -

Dopad

  • Podle požadavků federálních zákonů o cenných papírech musí veřejně obchodované subjekty zveřejňovat finanční informace jednou ročně a čtvrtletně.
  • Tato zveřejnění pomáhají zvyšovat transparentnost mezi různými zúčastněnými stranami.
  • Důkladná a komplexní připravená účetní závěrka vede k odpovědnosti, a tím pomáhá efektivnímu fungování finančních trhů.
  • Uvolňování těchto informací v pravidelných intervalech pomáhá omezit asymetrii informací a obchodování zasvěcených osob.
  • Zveřejnění těchto zpráv pomáhá potenciálním investorům rozhodnout se, zda mají do takového podnikání investovat nebo ne.
  • Vzhledem k tomu, že tyto zprávy mají být připravovány v souladu s požadavky na soulad s federálními zákony, jsou takové zprávy standardizovány a laik jim snadno rozumí.
  • Kvůli požadavku na dodržování předpisů se čtvrtletní zprávy podávají do 45 dnů s každým koncem čtvrtletí.
  • Tím je zajištěno, že zúčastněné strany mají okamžitý přístup ke klíčovým informacím a mohou pro sebe snadno řídit klíčové rozhodování.
  • Tím je zajištěno snížení volatility, které vychází z obrazu cenově citlivých entit.
  • Takové postupy posilují důvěru investorů a snižují konkurenční nevýhody, které existují mezi různými trhy.

Rozdíl mezi čtvrtletní zprávou a výroční zprávou

  1. Výroční zprávy jsou zprávy, které musí podnik každoročně vydávat svým akcionářům.
  2. Čtvrtletní zprávy jsou vydávány čtvrtletně.
  3. Výroční zprávy by se skládaly z výroku auditora, analýzy diskuse vedení a účetní závěrky za aktuální finanční rok.
  4. Čtvrtletní zprávy se mohou skládat z finančních výkazů za jediný rok a čtvrtletních finančních výkazů, které jsou obvykle neauditované. Nemají žádný názor auditora ani diskusní analýzu vedení.
  5. Výroční zprávy se obvykle podávají jako 10 kB v SEC, zatímco čtvrtletní zprávy jsou k dispozici jako 10Q.
  6. Lhůta pro podávání výročních zpráv je do 60 dnů, zatímco u mezitímních financí je lhůta stanovena na 45 dní pro podání.

Výhody

  • Snižuje informační asymetrii
  • Zvyšuje důvěru investorů, a tím pomáhá přinášet další investice do podnikání.
  • Pomáhá při přípravě posledních dvanácti měsíců, které jsou určeny použitím dvou srovnatelných čtvrtletních výkazů a jednoho nedávného ročního finančního výkazu.
  • To snižuje jakýkoli rozsah oblékání oken ve financích, což je obtížné pro výroční zprávy. Zdobení oken je proces zatraktivnění účetní závěrky na konci roku, aby bylo možné do podniku přilákat nové investory.
  • Jelikož je omezeno oblékání oken a informační asymetrie, vede to k zobrazení finančních výkazů, které jsou transparentní.

Nevýhody

  • Jakákoli aktivita, která je uvedena ve čtvrtletních zprávách, ale chybí ve výročních zprávách, může ovlivnit vyhlídky na růst podniku.
  • Jelikož tato prohlášení nejsou auditována, nemusí být laikovi snadno srozumitelná.
  • Je obtížné konzistentně připravovat tyto zprávy, které jsou v souladu s výkonnostními cíli společnosti.
  • Tyto zprávy nejsou ve srovnání s výročními zprávami obecně standardizovanými zprávami.

Závěr

Čtvrtletní zprávy jsou neauditované finanční výkazy zveřejňované na konci každého čtvrtletí. Tyto zprávy se značně liší od výročních zpráv. Tyto zprávy pomáhají při uvolňování informací, které pomáhají při podpoře důvěry investorů v podnikání. Každý, kdo má zájem o přístup k těmto zprávám, si může zprávy stáhnout z SEC, protože čtvrtletní zprávy jsou k dispozici v 10Q v sekci EDGAR SEC.