Proces rozpočtování kapitálu Top 6 kroků v kapitálovém rozpočtu + příklady

Proces kapitálového rozpočtování

Proces kapitálového rozpočtování je proces plánování, který se používá k vyhodnocení potenciálních investic nebo výdajů, jejichž výše je významná. Pomáhá při určování investic společnosti do dlouhodobých dlouhodobých aktiv, jako jsou investice do přidání nebo výměny závodu a strojů, nového vybavení, výzkumu a vývoje atd. Tento proces rozhoduje o zdrojích financování a následně vypočítává návratnost které lze vydělat z provedené investice.

Šest kroků k procesu kapitálového rozpočtování

# 1 - Identifikovat investiční příležitosti

Prvním krokem je prozkoumat dostupné investiční příležitosti. Výbor pro rozpočtování kapitálu organizace je povinen určit očekávané tržby v blízké budoucnosti. Poté provedou identifikaci investičních příležitostí s ohledem na jimi stanovený prodejní cíl. Před zahájením hledání nejlepších investičních příležitostí je třeba se postarat o určité body. Zahrnuje pravidelné monitorování vnějšího prostředí, aby získal představu o nových investičních příležitostech. Definování podnikové strategie, která je založena na SWOT analýze organizace, tj. Analýze její síly, slabosti, příležitostí a ohrožení, a také hledání návrhů od zaměstnanců organizace tím, že s nimi diskutuje o strategiích a cílech.

Příklad:

Identifikace základních trendů na trhu, které mohou vycházet z nejspolehlivějších informací před výběrem konkrétní investice. Například před výběrem investice do společnosti zapojené do těžby zlata je nejprve třeba určit budoucí směr podkladové komodity; ať už se analytici domnívají, že existuje více šancí na pokles ceny, nebo je šance na růst cen mnohem vyšší než její pokles.

# 2 - Shromáždění investičních návrhů

Po identifikaci investičních příležitostí je druhým procesem v kapitálovém rozpočtování shromáždění investičních návrhů. Před dosažením výboru pro proces kapitálového rozpočtování tyto návrhy vidí různé oprávněné osoby v organizaci, aby zkontrolovaly, zda jsou dané návrhy v souladu s požadavky, a poté se provede klasifikace investice na základě různých kategorií, jako je expanze, nahrazení, investice do dobrých životních podmínek atd. Toto rozdělení do různých kategorií se provádí proto, aby byl rozhodovací proces pohodlnější a také aby se usnadnil proces sestavování rozpočtu a kontroly.

Příklad:

Realitní společnost identifikovala dva pozemky, kde mohou stavět svůj projekt. Ze dvou zemí bude dokončena jedna země. Budou tedy předloženy návrhy ze všech oddělení a totéž uvidí různé oprávněné osoby v organizaci, aby zkontrolovaly, zda jsou dané návrhy v souladu s různými požadavky. Totéž pak bude klasifikováno pro lepší rozhodovací proces.

# 3 - Proces rozhodování v kapitálovém rozpočtu

Rozhodování je třetím krokem. Ve fázi rozhodování budou vedoucí pracovníci muset rozhodnout, které investice je třeba provést z dostupných investičních příležitostí, přičemž musí mít na paměti sankční sílu, kterou mají k dispozici.

Příklad:

Například manažeři na nižší úrovni řízení, jako jsou vedoucí práce, vedoucí závodu atd., Mohou mít pravomoc sankcionovat investici až do výše 10 000 USD, než je nutné povolení představenstva nebo vrcholového vedení. Pokud se investiční limit prodlouží, pak nižší management musí pro schválení investičního návrhu zapojit vrcholový management.

# 4 - Příprava kapitálového rozpočtu a prostředky

Po kroku rozhodování je dalším krokem klasifikace investičních výdajů do investice s vyšší hodnotou a investice s menší hodnotou.

Příklad:

Pokud je hodnota investice nižší a je schválena nižší úrovní řízení, pak pro získání rychlých akcí jsou obvykle pokryty plošnými prostředky. Pokud má však investiční výdaje vyšší hodnotu, stane se po přijetí nezbytných schválení součástí kapitálového rozpočtu. Motivem těchto prostředků je analyzovat investiční výkon během jeho implementace.

# 5 - Implementace

Po dokončení všech výše uvedených kroků je uvažovaný investiční návrh realizován, tj. Vložen do konkrétního projektu. Existuje několik výzev, kterým může vedení čelit při provádění projektů, protože to může být časově náročné. Pro implementaci za rozumnou cenu a rychle by mohly být užitečné následující věci:

  • Adekvátní formulace projektu: Nedostatečná formulace projektu je jedním z hlavních důvodů zpoždění projektů. Dotčená osoba by tedy měla předem přijmout všechny nezbytné podrobnosti a měla by být provedena dostatečná analýza v dostatečném předstihu, aby nedocházelo ke zpožděním při provádění projektu.
  • Použití principu účetnictví odpovědnosti: Pro rychlé provedení různých úkolů a kontrolu nákladů by měly být projektovým manažerům přiděleny konkrétní odpovědnosti, tj. Včasné dokončení projektu v rámci stanovených limitů nákladů.
  • Použití síťové techniky: Pro plánování a řízení projektů je k dispozici několik síťových technik, jako je metoda kritické cesty (CPM) a technika hodnocení a kontroly programu (PERT), které pomohou při správném a efektivním monitorování projektů.
Příklad :

Pro rychlé zpracování musí výbor pro kapitálové rozpočtování zajistit, aby vedení adekvátně provedlo domácí úkoly týkající se předběžných studií a složité formulace projektu před jeho realizací. Poté je projekt implementován efektivně.

# 6 - Kontrola výkonu

Kontrola výkonnosti je posledním krokem v kapitálovém rozpočtování. V tomto případě je vedení povinno porovnat skutečné výsledky s výsledky projektovanými. Správný čas pro toto srovnání je, když se operace stabilizují.

Příklad:

Tímto přezkumem dospěl výbor pro kapitálové rozpočtování k následujícím bodům:

  • Do jaké míry byly předpoklady realistické.
  • Efektivnost rozhodování
  • Pokud existují nějaké úsudky o úsudku
  • Zda jsou naděje sponzorů projektu naplněny;

Proces je tedy složitý a skládá se z různých kroků, které je nutné striktně dodržovat před dokončením projektu.

Závěr

Společnosti používají pro rozhodování o dlouhodobých investicích kapitálové rozpočtování. Začíná to identifikací různých investičních příležitostí. Poté sběr a hodnocení různých investičních návrhů; poté se rozhodnete pro výběr nejziskovější investice po tomto rozhodnutí pro kapitálové rozpočtování a je třeba provést rozdělení. Nakonec je třeba provést přijaté rozhodnutí a včas zkontrolovat výkonnost.