Skladové opce vs RSU (omezené skladové jednotky) | Top 7 rozdílů

Rozdíly mezi opcemi akcií a RSU

Klíčový rozdíl mezi opcemi na akcie a RSU spočívá v tom, že v opci na akcie společnost dává zaměstnanci právo koupit akcie společnosti za předem stanovenou cenu a datum, zatímco RSU, tj. Omezené jednotky akcií, je způsob přidělování akcií společnosti jejím zaměstnanci, pokud zaměstnanec odpovídá uvedeným výkonnostním cílům nebo dokončí konkrétní funkční období ve společnosti jako zaměstnanec.

Když mluvíme o opci na akcie, znamená to opce na akcie pro zaměstnance, a nikoli opce (opce pro volání a prodej). Akciová opce je poskytována vysoce výkonným zaměstnancům jako součást odměňování. Mohou tyto akcie používat a mohou později vydělat podle podmínek akciových opcí.

Například pokud společnost najme nového generálního ředitele a nabídne mu 20 000 opcí na akcie. Společnost stanoví termín opce na akcie takovým způsobem, že generální ředitel bude moci uplatnit svá práva na opce na akcie po 3 letech od data vstupu. Nyní generální ředitel dostává akciové opce na paušální sazbu 4 $ na akcii. Jeho cílem by bylo zvýšit cenu akcií tak vysoko, jak to v příštích 3 letech dokáže. Po 3 letech může prodat své akcie, řekněme za 15 $ za akcii, a může dosáhnout zisku 11 $ za akcii. To je obrovský zisk.

Možnosti akcií jsou často nabízeny zaměstnancům, kteří podávají mimořádně dobrý výkon. Akciové opce jsou také uvedeny za diskontní sazbu (nižší než je cena akcie v té době), takže opci na akcie lze považovat za odměnu.

Na druhou stranu je omezená skladová jednotka nabízena k udržení výjimečných zaměstnanců v organizaci. Ale způsob, jakým jsou RSU konstruovány, je jiný. Jednotky RSU se vyplácejí podle rozhodného plánu a nenabízejí všechny akcie společně.

Možnosti akcií vs RSU infografiky

Klíčové rozdíly

  • Prvním klíčovým rozdílem jsou práva akcionářů. V případě akciových opcí získá zaměstnanec plné právo akcionářů. Na druhou stranu, v případě omezených skladových jednotek nedostává zaměstnanec plné právo.
  • Akciová možnost nabízí hlasovací práva i dividendová práva. V případě omezených akciových jednotek nejsou hlasovací práva dána a nevyplácí se ani dividendy.
  • Platba během vypořádání je u skladových opcí vždy na skladě. Na druhou stranu může být platba během vypořádání hotová nebo na skladě.
  • Po uplynutí rozhodného období se opce na akcie stane běžnou akcií. U jednotek RSU se však vypořádání provede po uplynutí rozhodného období.

Příklad

Například Jay je skvělý zaměstnanec a jeho organizace si ho chce udržet. Lákat jej, aby řekl, že společnost se rozhodne, že zaplatí Jayovi 2000 RSU, ale podle rozvrhu rozhodování 400 akcií každý rok po dobu příštích 5 let. Pokud Jay zůstane v organizaci další 2 roky, získal by jen 800 akcií.

Musíme pochopit další část RSU. Pokud jsou nabízeny jednotky RSU, vytváří také daně z kapitálových výnosů a daně z příjmu. Společnosti neplatí daně z kapitálových výnosů a daně z příjmu. Zaměstnanci, kterým jsou nabízeny jednotky RSU, musí platit daně.

Vezmeme-li si příklad Jaye a řekněme, že každé RSU lze prodat za 10 $ za akcii, byla mu nabídnuta (2000 * 10 $ za akcii) = 20 000 $.

A pokud se ukáže, že daně z kapitálových výnosů a daně z příjmu jsou 5 000 $, Jay by po rozprodání RSU obdržel pouze = (20 000 - 5 000 $) = 15 000 $.

Srovnávací tabulka

Základ pro srovnání Možnosti skladu RSU
Nabízené datum Akciové opce lze vydat kdykoli po vydání. Omezené skladové jednotky lze také vydat kdykoli po vydání.
Právo akcionářů Nabízeno je plné právo akcionářů. Existuje omezené právo nabízených akcionářů.
Hlasovací práva Dáno. Není uvedeno.
Vyplacené dividendy Ano. Ne.
Vyrovnání po nároku Po uplynutí rozhodného období se opce na akcie stanou běžnými akciemi a záleží na zaměstnankyni, jak chce tuto možnost uplatnit. V případě RSU jsou dodržovány podmínky a nabízené akcie jsou vypořádány. Vypořádání lze odložit pro získání daňových výhod, ale do určité míry.
Platba během vypořádání Skladem. Hotovost / akcie.
Daňové zacházení V případě akciové opce jsou daně placeny v době prodeje dlouhodobou mírou kapitálového zisku (pro kvalifikovanou dispozici). V opačném případě jsou pro nekvalifikační dispozice daně v okamžiku prodeje placeny sazbou daně z příjmu. V případě RSU jsou daně založeny na nároku. Pokud společnost v době vypořádání poskytuje zásoby a zaměstnanec je udržuje déle než 12 měsíců, je možné zacházet s kapitálovými zisky.

Závěr

Jak již nyní rozumíte, jsou nabízeny omezené skladové jednotky a skladové opce, aby se společnosti mohly držet mimořádných zaměstnanců. Ale obě tyto možnosti jsou zcela odlišné a rozsah každé z nich je také různorodý. Proto je jejich pochopení zvlášť důležité a dává nám příležitost přemýšlet před podáním žádosti.