Průvodce zkouškou Certificate in Quantitative Finance (CQF) - WSM

Zkouška Certifikát v kvantitativním financování (CQF) -  Pokud jste vždy snili o tom, že uděláte program finančního inženýrství, ale nevíte, kde hledat, program Certifikát v kvantitativním financování (CQF) je pro vás. Jedná se o program finančního inženýrství na částečný úvazek, který můžete dokončit do 6 měsíců. Pokud plánujete jít do klíčových domén, jako jsou IT, pojištění, řízení rizik nebo kvantitativní obchodování, je to pro vás ten správný kurz.

V tomto článku se budeme podrobně zabývat podrobnostmi kurzu. Dozvíte se, proč byste měli jít na tento kurz, poplatky za program, předměty, které se mají studovat, jak se model modeluje, jak byste se měli připravit na zkoušku CQF, výhody a nevýhody programu a nakonec, zda se jedná o správný kurz pro lepší uplatnění na trhu.

    Doporučené kurzy

    • Online certifikační kurz finančního analytika
    • Online kurz fúzí a akvizic

    Co je certifikát v kvantitativním financování (CQF)?


    CQF je program finančního inženýrství na částečný úvazek, který je dodáván a přijímán online. Je určen pro důkladné školení profesionálů a studentů, kteří se chtějí uplatnit v oblasti derivátů, IT, kvantitativního obchodování, pojištění, ověřování finančních modelů nebo řízení rizik.

    Kurz je modelován tak, aby zlepšoval maximální učení a aby všichni studenti mohli používat osnovy pro co nejúčinnější aplikaci.

    Zde je jeho grafické znázornění. Z níže uvedeného obrázku získáte představu o tom, jak je kurz CQF navržen.

    zdroj: CQF

    Je jasné, že CQF je navržen nejen zdůrazněním toho, co je třeba do programu zahrnout, ale také tím, co je třeba zahrnout před a po programu.

    Ne každý, kdo chce dělat CQF, by byl obeznámen s předmětovými materiály kurzu. Před absolvováním kurzu si tedy můžete vzít tři předměty jako primery.

    Dokázali byste studovat základní matematiku, Python a finance a dokázali byste si osvěžit znalosti. Pro pokročilé, kteří nepotřebují CQF Primery, je můžete přeskočit, protože jsou volitelné.

    V programu CQF můžete absolvovat celý kurz nebo jej rozdělit na dvě úrovně. Po programu budete mít příležitost k celoživotnímu učení. Toto je nejunikátnější část programu CQF. I když si mnozí omdleli stěžují na nadměrné poplatky, ale jen velmi málo programů nabízí příležitost celoživotního učení, aniž by museli platit nějaké další náklady. Tímto způsobem budete mít neustálý kontakt s učivem a postupně budete moci aktualizovat svou znalostní základnu a použít ji ve svém příslušném oboru.

    Co se týče webových stránek CQF, konají se zhruba dvě hlavní přednášky CQF týdně, které probíhají od 18:00 do 20:30 (GMT). Všechna školení jsou poskytována živě prostřednictvím webového vysílání, jsou také zaznamenávána a do 24 hodin zpřístupněna na portálu CQF.

    Poplatky za program CQF


    Hlavním problémem studentů ohledně programu CQF jsou jeho poplatky . Podle mnoha studentů, kteří uspěli, se poplatky zdají být jedinou nevýhodou kurzu. Podle jejich názoru se to zdá být nadhodnocené v poměru k hodnotám, které CQF nabízí. Pojďme analyzovat názor těchto rozdaných studentů a podívejme se, zda je to opravdu předražené nebo ne.

    Nejprve se podívejme na poplatky.

    Poplatky CQF zahrnují následující věci -

    • Příprava na kurz
    • Výuka
    • Moduly kurzu
    • Zkouška
    • Celoživotní učení
    • Aplikace CQF
    • Přístup k síti absolventů CQF
    • Materiál pro čtení kurzu

    Poplatky za CFQ jsou následující -

    Níže uvedené poplatky za CFQ se vztahují na program z ledna 2018.

    EMEA a APAC poplatky Poplatky za leden 2018
    Úroveň 1 6950 £
    Úroveň 2 6950 £
    Celý program (úroveň 1 + 2) 12 950 GBP

    * Poznámka: EMEA = Evropa, Střední východ a Afrika & APAC = Asie a Tichomoří

    Stipendijní poplatky Poplatky za leden 2018
    Úroveň 1  2780 £
    Úroveň 2  2780 £
    Celý program (úroveň 1 + 2) 5 180 £

    ** Poznámka: Stipendijní poplatky se vztahují na delegáty pobývající a pracující v Indii a zahrnují stipendium indických rezidentů

    (Informační zdroj: //www.cqf.com/about-cqf/financing-cqf/fees )

    Všichni držitelé CFA mohou získat přístup k 10% slevě na poplatky CQF v důsledku silného pracovního vztahu mezi Fitch Learning a CFA Institute.

    Z výše uvedených informací je zřejmé, že CQF poskytuje velkou hodnotu, a proto poplatky, které účtují, nejsou obrovské, jak zmínil pár rozdaných studentů. Názory jsou ale subjektivní a zcela závisí na studentech a jejich názorech. Podívejte se tedy na hodnotu v kurzu a poté se rozhodněte, zda je to pro vás ten správný kurz.

    Předměty na zkoušku CFQ 


    Chcete-li dokončit program CQF, musíte studovat celkem 6 předmětů. Před zahájením celého programu byste měli možnost získat základní kurz, který je volitelný.

    V následující části si povíme, jak se program modeluje.

    Prozatím se podívejme na podrobnosti o šesti předmětech. Každý předmět bude sestávat z přednášek a diskusí.

    Předmět 1 - Základní kameny kvantitativního financování

    • Náhodné chování aktiv
    • Důležité matematické nástroje a výsledky
    • Taylor Series
    • Teorém centrálního limitu
    • Parciální diferenciální rovnice
    • Funkce přechodové hustoty
    • Fokker-Planck a Kolmogorov
    • Stochastický kalkul a Itôovo lemma
    • Manipulace se stochastickými diferenciálními rovnicemi
    • Produkty a strategie
    • Diskrétní Martingales
    • Kontinuální martingales
    • Binomický model cen aktiv

    Předmět 2 - Kvantitativní riziko a výnosy

    • Moderní teorie portfolia
    • Model oceňování kapitálových aktiv
    • Sharpe Ratio a tržní cena rizika
    • Teorie cen arbitráží
    • Optimalizace portfolia pro výběr portfolia
    • Model Black-Litterman
    • Regulace rizik a Basel III
    • Metody měření tržního rizika
    • Dopad regulace rizik na investice a obchodování
    • Shlukování volatility a další stylizovaná fakta
    • Vlastnosti denních a vysokofrekvenčních výnosů z majetku
    • Modely volatility: rámec ARCH

    Předmět 3 - Akcie a měny

    • Black-Scholesův model
    • Zajištění a Řekové
    • Strategie obchodování s opcemi
    • Včasné cvičení a americké možnosti
    • Metody konečných rozdílů
    • Simulace Monte Carlo
    • Exotické možnosti
    • Strategie arbitráže Volatility
    • Teorie Martingale pro stanovení cen
    • Girsanovova věta
    • Pokročilí Řekové
    • Praxe trhu s deriváty
    • Pokročilé modelování volatility na kompletních trzích
    • Nepravděpodobné modely volatility
    • Tržní oceňování možností akciového indexu pomocí Pythonu

    Předmět 4 - Fixní příjem a komodity

    • Produkty s pevným výnosem a tržní postupy
    • Výnos, doba trvání a konvexnost
    • OIS diskontování
    • Stochastické modely spotové rychlosti
    • Afinní stochastické modely
    • Pravděpodobnostní metody úrokových sazeb
    • Změna Numéraire
    • Heath, Jarrow a Morton
    • Kalibrace
    • Analýza dat
    • Libor Market Model
    • Model SABR
    • Metody Monte Carlo, Brownův most, schémata záloh
    • Kvazi-Monte Carlo metody, Sobol a další
    • Mathematica pro kvantitativní financování
    • Energetické deriváty: spekulace a řízení rizik

    Předmět 5 - Úvěrové produkty a rizika

    • Strukturální modely
    • Model se sníženou formou a míra rizika
    • Úvěrové riziko a úvěrové deriváty
    • Úprava hodnoty X (CVA, DVA, FVA, MVA)
    • Ceny CDS, tržní přístup
    • Ceny syntetických CDO
    • Riziko selhání, strukturální a snížené formy
    • Implementace modelů Copula
    • Statistické metody pro odhad pravděpodobnosti selhání
    • Korelační citlivost a závislost na stavu
    • Kointegrace: modelování dlouhodobých financí vztahů

    Předmět 6 - Pokročilé volitelné předměty

    Pro specializaci ve vaší oblasti si vyberete dva z následujících online volitelných předmětů. Kromě toho jste povinni dokončit praktické projekty týkající se jednoho volitelného předmětu.

    • Algoritmické obchodování
    • Pokročilé výpočetní metody
    • Pokročilé řízení rizik
    • Pokročilé modelování volatility
    • Pokročilá správa portfolia
    • Modelování úvěrového rizika protistrany
    • Behavioral Finance for Quants
    • Analýza dat pomocí Pythonu
    • Aplikace v Pythonu

    Všechny výše uvedené podrobnosti o kurzu byly převzaty z webových stránek CFQ

    Z výše uvedeného popisu je jasné, že CQF je docela komplexní kurz a musíte se věnovat spoustě času a úsilí, abyste se mohli prosadit.

    Jak byste se měli připravit na program CQF?


    Pokud uvažujete o pokračování CQF, pak je dalším počátečním datem 24. leden 2017. V červnu 2017 bude další zasedání.

    Pokud se chcete připravit na zkoušku CQF, zde je malý průvodce, který vám pomůže dobře vyšlapat cestu -

    • První kroky: Pokud nejste příliš obeznámeni s předmětovými materiály programu CQF, vždy se doporučuje absolvovat kurz primerů dobře. Zde jsou věci, které se naučíte v kurzech základů -
    • Mathematics Primer: V tomto kurzu získáte 12 hodin intenzivního školení, které pokryje všechny znalosti na základní úrovni potřebné pro hloubkovou matematiku. V tomto primeru se naučíte počet, diferenciální rovnice, lineární algebru, pravděpodobnost a statistiku.
    • Úvod do Python Primer: Tento primer se skládá z 8 hodin intenzivního tréninku. Z tohoto primeru se toho hodně naučíte. Například se podrobně naučíte syntaxi Pythonu, matematické aplikace Pythonu a dobré programovací postupy.
    • Finance Primer: Tento primer je navržen takovým způsobem, že je použitelný jak pro pracující profesionály, tak pro nováčky. Je to 10 hodin intenzivního kurzu a z tohoto primeru se naučíte spoustu. Pokud jste nováček, neměli byste to přeskakovat. Dozvíte se následující -
      • Makroekonomie
      • Kapitálové trhy se základy
      • Úvod do peněžních trhů
      • Časová hodnota peněz
      • Úvod do akcií
      • Úvod do dluhopisů
      • Úvod do swapů
      • Úvod do FX
      • Úvod do derivátů
      • Úvod do komodit
    • Vizuální základy pro aplikaci: Primer začne znalostmi základů VBA a poté přejde do komplexních funkcí VBA.
    • Nepřeskočte primery: Mnoho zkušených profesionálů přeskočí primery. Pokud k tomu máte pádný důvod, udělejte to. Ale je vždy dobré, když můžete projít těmito primery, protože fungují jako osvěžovače a mohou vám poskytnout nástroj pro rychlou přípravu, jak se dostat do hlavního kurikula.
    • Naplánujte si hodiny před zahájením studia: Podle mnoha studentů je tento kurz příliš komplexní po dobu 6 měsíců. Pokud si tedy neplánujete hodiny předem, bylo by pro vás obtížné je dokončit. A nezapomeňte, že k absolvování zkoušky musíte získat alespoň 60%. Proto se podle toho připravte.
    • Neberte projekty na lehkou váhu : Podle mnoha studentů jsou projekty v CQF obvykle jednodušší. Ale ujistěte se, že je neberete na lehkou váhu, protože bez řádného provedení projektů nebude vaše učení úplné a nebudete moci využít zkušenosti z projektu v reálném životě.

    Proč byste měli jít na tuto zkoušku CQF?


    Existuje mnoho důvodů, proč byste se měli rozhodnout pro CQF. Mějte však na paměti, že byste neměli srovnávat svou perspektivu s žádným z ostatních, protože perspektiva a kariérní cíle každého se liší rozsahem, cílem a délkou.

    Zde jsou hlavní důvody, proč byste se měli tohoto kurzu zúčastnit -

    • Flexibilita: CQF je jedním z těch kurzů, které byly navrženy s cílem nabídnout flexibilitu svým studentům. Pokud pracujete, dokázali byste tento kurz snadno protáhnout. Trvá to jen 6 měsíců a můžete se rozdělit do dvou úrovní, abyste využili větší pohodlí. Pokud pracujete jako profesionál a chcete se dostat vpřed, CQF by pro vás byla tou pravou sázkou.
    • Rozšiřte své dovednosti: Samozřejmě musíte mít znalosti v matematice nebo ekonomii, abyste dokázali ocenit hodnotu kurzu. Ale pokud chcete rozšířit své chápání trhu a dostat se vpřed jako investiční poradce nebo v jakékoli jiné související roli, pak by CQF přidal vašim stávajícím souborům dovedností obrovskou hodnotu.
    • Proces podávání žádosti je velmi snadný: Lidé, kteří se o program zajímají, by měli být posouzeni, zda jsou do programu způsobilí nebo ne. To ale neznamená, že lidé potřebují projít horu, aby našli jeskyni. Dává tedy smysl, že proces přijímání v CQF je velmi přímočarý. Abyste získali vstup, musíte udělat cokoli mimořádného. Musíte poslat svůj aktualizovaný životopis, proběhne matematický test a pokud vše půjde dobře, budete do programu hned zapsáni.
    • Přístupnost fakulty a zaměstnanců: Mnoho programů nabízí kvalitní kurzy; přístupnost fakulty a zaměstnanců se však stává překážkou v získávání dalších lidí pro tyto programy. V kurzu CQF můžete snadno získat přístup k fakultě a zaměstnancům a jsou velmi přesní a užiteční při řešení vašich problémů s okamžitou pozorností.
    • Důležitost samostudia: Program CQF je primárně založen na samostudiu. Pokud se vám líbí, že vaše výsledky zlepšují nebo se učíte něco významného, ​​měli byste se především zaměřit na samostudium. V tomto kurzu je nabízen kurz základů matematiky, který je osvěžujícím kurzem, a pokud neuděláte samostudium, bylo by pro vás obtížné se dostat vpřed.
    • Pragmatická povaha kurzu: Tento kurz má velmi praktickou povahu. Matematickému studentovi se může pochopení kapitálového trhu zdát obtížné; ale bez dobrého porozumění obou témat by bylo nemožné najít sladké místo a aplikovat to stejné v jeho profesním oboru. Kurz je tedy velmi praktický a zohledňuje potřeby studenta více než cokoli jiného.

    Výhody a nevýhody programu CQF


    V této části prozkoumáme, které jsou silné a které jsou slabé stránky kurzu.

    Pros ke zkoušce CQF:
    • Kurz je velmi komplexní. A jakmile úspěšně absolvujete tento kurz, vaše znalosti a dovednosti vám pomohou dostat se před dav.
    • CQF je velmi flexibilní a protože je to kurz distančního vzdělávání, můžete to dělat při práci v organizaci.
    • Doba trvání kurzu je docela dobrá. CQF bude trvat pouze 6 měsíců. Kurz můžete navíc rozdělit do dvou úrovní.
    • Praktičnost kurzu je velmi ocenitelná a poskytuje také základní (volitelný) kurz a celoživotní kurz spolu s hlavním učební osnovou.
    Nevýhody zkoušky CQF:
    • Poplatky za kurz jsou těžce kritizovány. Podle studentů, kteří kurz absolvovali nebo prošli, uvedli, že poplatky jsou příliš vysoké v poměru k hodnotě, kterou poskytuje.
    • Tlak osnov je často příliš velký po dobu 6 měsíců. Mnoho studentů má pocit, že je-li doba trvání 1 rok, studium by zabralo více času.
    • Tento kurz příliš neklade důraz na statistiku. Mnoho studentů má pocit, že statistika by měla být součástí osnov. 

    Je pro vás CQF certifikace správná pro získání zaměstnání?


    Abychom zmínili zaměstnatelnost, záleží zcela na jednotlivci. Pokud se chcete prosadit profesionálně, uděláte správná opatření k dosažení konečného cíle. Tento kurz vám ale neposkytne žádné kariérní služby pro prohloubení vašich kariérních aspirací.

    Mnoho studentů uvedlo, že pokud se chcete prosadit v profesionální oblasti, měli byste místo CQF jít na kurzy MFE (Masters of Financial Engineering). Pokud jste však v oboru noví, je vhodné nejprve udělat CQF a poté, pokud chcete, můžete jít na MFE. CQF může působit jako vhodný začátečnický kurz pro uchazeče o MFE.

    Otázkou tedy zůstává, zda byste měli tento kurz absolvovat. Odpověď je ano i ne. Každý jedinec je jiný a každý má svůj vlastní způsob rozhodování o kurzu. Ale pokud hovoříte o výhodách kurzu, je to docela dobré a kompletní hodnota za peníze. Více než 3 500 studentů, kteří na Fitch Learning absolvovali CQF, se nemůže mýlit.